台湾当局“行政院经济建设委员会”（简称“经建会”）5月12日正式通过“琉球供水改善计划”，取消了兴建海水淡化厂的计划，改铺设一条新的海底管线，由台湾本岛的牡丹水库供水至小琉球（离岛），总经费为4.62亿元新台币（约值人民币1.1亿元），其中由台湾当局“行政院”离岛建设基金中补助2.1亿元新台币（约值人民币5000万元），预定在2004年2月完工。“经建会”是在当日举行的委员会议上通过上述计划的。
为发展台湾省琉球离岛的旅游业，并改善琉球岛上居民的用水，“经建会”同意铺设新的海底管线，但由于经费高昂，平均每吨供水的成本高达新台币43元（约值人民币10元），而目前台湾省自来水公司每吨水价仅约新台币9元（约值人民币2.14元），台湾省自来水公司的投资将无法回收。据悉，这项计划的经费除台湾当局补助的部分经费，剩余的新台币2.52亿元（约值人民币6000万元）将由台湾省自来水公司自筹。
考虑到投资报酬率，“经建会”委员建议，台湾省自来水公司可以研究琉球离岛的雨水回收利用，并参考“用者付费”原则。“经建会”还有部分委员表示，可以研究外来旅游者来负担部分水费的做法。